资本充足率稳步提升抗风险能力不断增强
资本充足率稳步提升抗风险能力不断增强 更新时间：2011-2-19 10:12:21 2月18日，来自银监会的消息显示，2010年我国商业银行资本充足率水平大幅提升，年末商业银行整体加权平均资本充足率12.2%，比年初上升0.8个百分点；加权平均核心资本充足率为10.1%，比年初上升0.9个百分点。截至去年末，281家商业银行的资本充足率水平全部超过8%。业内人士表示，走出国际金融危机阴影的我国商业银行，不仅保持了盈利能力的持续增长，而且抗风险能力也在稳步提升。
商业银行资本管理意识不断增强
众所周知，为配合国家应对国际金融危机的一揽子方案，自2008年年底以来，商业银行信贷投放呈现超常规增长。两年间，我国新增信贷量达到17.5万亿元，有力地支持了国民经济平稳较快发展。但是，中国银行业收入主要来自利差，对资本补充的需求很大，总体上属于资本消耗型。因此，贷款的高速增长也直接扩大了商业银行对资本扩张的需求，同时，通过信贷损失和信贷供给两个相互联系的渠道影响着商业银行的中长期资本充足率水平。
国际金融危机的全球蔓延使得监管者和银行业高度关注风险控制。为增强银行应对经济周期及市场形势变化的抗风险能力，2008年以来，监管层出台了一系列监管新规以加强资本监管，如根据建立动态资本和动态拨备的要求，提高资本充足率达标水平、完善资本补充机制等等。为加强商业银行资本充足率监管，增强商业银行应对风险能力，保障商业银行安全、稳健运行，2010年初，银监会还发布了《商业银行资本充足率监督检查指引》。按照银监会的要求，大型银行资本充足率要达到11.5%，中小银行要达到10%。“资本充足率是不能后退的底线。”银监会新闻发言人廖岷接受本报记者采访时指出，国际金融危机后提高银行资本监管标准已成为国际共识，而英国、新加坡及中国香港等国家和地区更是将资本充足率标准提高至12%至16%。
特别是今年央行明确提出，实施差别准备金动态调整措施，引导货币信贷平稳适度增长。所谓差别准备金动态调整，是指对金融机构存款准备金率与其资本充足率、资产质量状况等指标挂钩。通过实行差别存款准备金率制度，可以抑制资本充足率不足且资产质量不高的金融机构的贷款扩张。出于应对资本压力的需要，去年上市银行曾启动大规模再融资行动，今年第一周，部分上市银行又再次宣布了大规模融资计划。商业银行的资本管理意识、风险意识不断增强。
发展中间业务促银行可持续发展
值得注意的是，应对国际金融危机的这两年，银行业在支持经济复苏和发展的过程中，由于种种原因，在一定程度上确实出现了片面做大传统业务、粗放式经营发展方式回归的势头，表现在通过扩大贷款规模增加收入来源、利息收入在营业收入中占比上升、中间业务收入增长缓慢等现象。而过去10余年中国银行业遵循的“信贷规模扩张―大幅消耗资本―资本充足率一旦到达底线―融资补充资本―继续信贷规模扩张”这一发展模式，已明显不利于商业银行的可持续发展。特别是随着我国利率市场化进程的提速，势必将导致存贷利差的收窄，未来我国商业银行的盈利模式也就被不得不加速转变。
建设银行行长张建国日前就对本报记者表示，随着直接融资比重大幅度提高，企业发行股票、债券或其它信托计划筹集资金对银行贷款需求增长是一种强大冲击，也意味着商业银行寻求更好的信贷需求项目难度将会增大，这对多年来一直主要靠利差盈利的我国商业银行来说是一种巨大的挑战。而银监会领导在年初也特别强调，各商业银行要把全面实施新的国际标准作为推动我国银行业落实“十二五”规划，维护银行业稳健运行、防范系统性金融风险的重要抓手。
显然，在贯彻实施巴塞尔Ⅲ等国际银行监管标准的新形势下，我国银行机构还像应对国际金融危机时那这样片面扩大信贷规模、增加利息收入的发展方式将无以为继。资本充足率下降、资产质量下降等问题，已迫使银行机构加快金融创新步伐，大力开拓不消耗或少消耗资本的新业务和新服务，以保障银行的可持续稳健发展。
新政新规给银行业转型提供契机
事实上，从国内银行业情况看，近年来改革持续推进，经营管理能力快速提升，已经形成了一个层次多样、规模庞大的银行体系。但是，商业银行服务同质化问题仍比较严重，风险管理水平仍有待进一步提高，在当前银行业风险定价能力总体偏弱、差异化服务和竞争仍不够充分的背景下，实行严格的资本充足率管理显然是合理而审慎的。从银行国际化视角看，对于致力于“走出去”并参与国际银行业并购和竞争的银行来说，国际银行监管环境发生了巨大变化，“走出去”的银行需要达到东道国的监管要求，严格执行资本充足率具有重要的现实意义。此外，面对日趋复杂的国际形势，金融产品与业务深度发展以及人民币利率、汇率逐步市场化和人民币进一步国际化等，严格的资本充足率管理有利于我国银行业整体系统性风险的管控。
因此，一方面，考虑到逆周期资本管理需要以及一些银行的系统重要性特征，监管机构有必要适度提高资本监管要求有效防范金融风险；另一方面，考虑到今年货币政策回归稳健和整体信贷规模的收缩，银行机构有必要向综合经营、多元化业务收入均衡增长格局迈进，以保持继续实现较高的收益和资本充足率的稳步提升。银监会主席刘明康日前在2011年亚布力中国企业家论坛上表示，今年银监会将严防系统性风险，并“在银行业抵御风险能力上有前瞻性的安排，提前做好’以丰补歉’”。据了解，银监会已于近日向商业银行下发了《关于进一步推进改革发展加强风险防范的通知》，要求各行要确保将银信理财合作业务表外资产全部转入表内，同时在计算杠杆率、流动性和资本充足率以及拨备比率时充分反映。
正如中国社科院金融研究所研究员刘煜辉所言，由于中国银行业绝大部分收入来自利差，对资本的补充要求很高，资本充足率一直是中国银行业面临的最大挑战。但是，货币政策和监管新规则的实施也将是中国银行业发展转型的一次机会。
